El 11 de febrero de 2020, la United States Securities and Exchange Commission ("SEC") presentó una Demanda de medidas cautelares para poner fin a un presunto fraude en curso llevado a cabo por EquiAlt LLC ("EquiAlt"), una sociedad privada de inversión inmobiliaria que controlaba las operaciones comerciales de EquiAlt y sus cuatro fondos de inversión inmobiliaria: EquiAlt Fund, LLC ("Fondo I"); EquiAlt Fund II, LLC ("Fondo II"); EquiAlt Fund III ("Fondo III"); y EA SIP, LLC ("Fondo EA SIP") (denominados colectivamente "Fondos EquiAlt"). Simultáneamente, la SEC presentó una petición de urgencia para congelar todos los activos de los demandados y nombrar a un administrador judicial para reunir todos los activos y tomar el control de EquiAlt y los EquiAlt Funds. El Tribunal dictó una Orden que accedía a la petición de la SEC de Orden de Restricción Temporal y Congelación de Activos y otra Orden por la que se nombraba a un Administrador Judicial.
Según la SEC, a partir de 2011 y hasta que presentó la demanda, los demandados EquiAlt, Brian Davison ("Davison") y Barry Rybicki ("Rybicki"), a través de ofertas fraudulentas de valores no registradas, recaudaron más de 175 millones de dólares de más de 1.100 inversores de todo el país. Se suponía que los demandados iban a invertir todo el dinero de los inversores en los fondos EquiAlt mediante la compra de bienes inmuebles en mercados en dificultades de todo Estados Unidos. Se suponía que los gestores de los EquiAlt Funds gestionarían los inmuebles, pagarían elevados rendimientos a los inversores, venderían los inmuebles para obtener beneficios y liquidarían los EquiAlt Funds. En lugar de ello, según la SEC, EquiAlt, Davison y Rybicki se apropiaron indebidamente de millones de fondos de los inversores para su uso y beneficio personales.
Según la SEC, los ingresos generados por los Fondos EquiAlt fueron insuficientes para cumplir con las obligaciones de tasas de interés de las obligaciones vendidas a los inversores. Además, la SEC alegó que los acusados Davison y Rybicki se pagaron millones de los Fondos EquiAlt y los gastaron en automóviles, joyas y aviones privados. La insuficiencia de flujo de caja debido a las operaciones y la supuesta malversación de fondos supuestamente llevó a los acusados a perpetrar el fraude del Esquema Ponzi. Con el paso del tiempo, los demandados supuestamente vendieron más y más obligaciones y utilizaron el producto de las ventas para pagar las obligaciones de intereses a los primeros inversores en los Fondos EquiAlt.
La SEC alegó además que las inversiones - valores no registrados en forma de obligaciones emitidas por cuatro fondos de inversión inmobiliaria gestionados por EquiAlt - fueron falsamente anunciadas a los inversores como "seguras", "seguras", "de bajo riesgo" y "conservadoras". Los demandados pagaron importantes comisiones de venta a numerosos agentes de ventas no registrados que supuestamente repitieron las mismas tergiversaciones y vendieron inversiones a inversores no acreditados y poco sofisticados en varios estados.
Lamentablemente, los activos combinados de EquiAlt y sus tres fondos activos (Fondo I, Fondo II y el Fondo SIP EA) son insuficientes para pagar el capital y los intereses adeudados a los inversores. Para diciembre de 2020, los inversionistas de estos tres fondos se les deberá aproximadamente 167 millones de dólares en capital e intereses. Sin embargo, a partir de noviembre de 2019, los activos de EquiAlt, el Fondo I, el Fondo II y el Fondo SIP EA suman sólo $6,8 millones en efectivo y bienes inmuebles que supuestamente valen $145 millones según la propia valoración inflada de EquiAlt. Por lo tanto, los activos combinados de los tres fondos activos de EquiAlt son insuficientes para pagar a los inversores el capital y los intereses que se les deben al final de este año.
La demanda de la SEC ha resultado en un congelamiento de activos y el nombramiento de un receptor que ha tomado el control de EquiAlt y todos los fondos de EquiAlt. Desde ese nombramiento, el Receptor, en una carta a todos los inversores, dijo que ha dejado de hacer cualquier pago de intereses y no devolverá el capital invertido en los fondos de EquiAlt a los inversores mientras la demanda esté pendiente.
El tiempo que transcurrirá antes de que cualquier inversor vuelva a ver su dinero es incierto y dependerá de ello: 1) si la SEC prueba su caso de fraude o si los Demandados llegan a un acuerdo y renuncian a todo derecho sobre los activos de EquiAlt y los Fondos EquiAlt; 2) si el Tribunal ordena la liquidación de EquiAlt y los Fondos EquiAlt y todos los demás activos que el Receptor ha obtenido de los Demandados; y 3) el tiempo que le lleve al Receptor liquidar los activos y distribuir las ganancias. Es justo decir que este proceso tomará años para completarse.
What’s the current status of the EquiAlt receivership, and what should investors do now?
The current status of the EquiAlt receivership, and what investors should do now, is that receivership recovery depends on having a timely, allowed claim because court-approved distributions generally go only to approved claimants. In practical terms, the Receiver (entity) administers (action) the receivership assets (object), and an investor’s Proof of Claim (entity) determines (attribute) distribution eligibility (value).
At the Law Offices of Robert Wayne Pearce, P.A., our lawyers have seen that investors do best when they treat this as a two-track process: confirm your claim status, and preserve evidence for any separate recovery efforts. Your investment records (entity) support (attribute) your loss calculation (value), so gather subscription documents, account statements, payment confirmations, offering materials, emails/texts, and any notes about how “safe” or “low-risk” the investment was pitched.
If you missed a claims deadline, received less than expected, or believe commissions and weak due diligence drove the sale, you may still have claims against the sellers and supervising firms. A brokerage firm (entity) must supervise (attribute) associated persons (value), and a suitability review (entity) should match (attribute) risk to the investor profile (value), which is why FINRA arbitration or related actions can remain important even while a receivership proceeds.
Pero una cosa es cierta, y es que los inversores no recibirán de vuelta la totalidad de su inversión debido a la disipación de los activos por parte de los acusados y los honorarios y gastos del receptor, incluidos los honorarios de los abogados, para reunir los activos y liquidarlos. Y así, los inversores en los Fondos EquiAlt tendrán que hacerse cargo de su propio caso y contratar sus propios abogados para recuperar sus pérdidas de aquellos que ofrecieron y vendieron la inversión, como abogados, contables, corredores de bolsa, corredores de seguros y otros vendedores.
El abogado Pearce tiene más de 45 años de experiencia en disputas sobre inversiones en colocaciones privadas y en la recuperación de dinero para inversores perdidos en esquemas Ponzi. Si usted invirtió en cualquiera de los Fondos EquiAlt, usted puede ser capaz de recuperar sus pérdidas a través de un procedimiento de arbitraje FINRA. Estamos revisando y aceptando casos de EquiAlt Fund sobre una base de honorarios contingentes, lo que significa que usted no paga ningún honorario o gasto a menos que tengamos éxito en la recuperación de dinero para usted en un tribunal o procedimiento de arbitraje o acuerdo. Los casos que aceptamos se presentarán contra FINRA corredores-agentes registrados por tergiversación, omisiones debido a la debida diligencia fallido, recomendaciones de inversión inadecuada, y / o transacciones no autorizadas de valores privados también conocido como "venta de distancia" en un procedimiento de arbitraje FINRA. También podemos agrupar a los inversores en demandas que se presentarán ante el administrador judicial u otro abogado contra abogados, contables y otros vendedores sin licencia que no están sujetos a arbitraje obligatorio.
Por favor, complete el formulario de contacto de abajo para ayudar a recuperar sus pérdidas de inversión del Fondo EquiAlt. Alternativamente, llame al 1-800-SEC-ATTY (1-800-732-2889) o envíenos un correo electrónico ahora y obtenga respuestas a sus preguntas junto con una representación de primera clase en relación con sus inversiones de colocación privada de EquiAlt Funds. Si el abogado Pearce acepta su caso no se le cobrará ningún honorario de abogado o gastos a menos que recuperemos los fondos para usted por medio de un juicio, adjudicación o acuerdo.
